Para diversificar sua carteira de investimentos e ter acesso a diferentes possibilidades de obter rendimento, você deve conhecer, pelo menos, as principais opções de investimentos. O ativo BOVB11 é um ETF (Exchange Traded Fund, ou fundo de índices) que pode ser uma boa escolha para quem quer diversificar a sua carteira de ativos.

O que é o BOVB11?

O BOVB11 é um ETF que está sob gestão da Bradesco Asset e que, basicamente, trata-se de um fundo de investimento de gestão passiva, com cotas negociadas em Bolsa de Valores. Esse é um ETF de renda variável e que, assim como outros ETFs, acompanha o desempenho de um índice de referência, sendo no caso do BOVB11, o Ibovespa.

Se você não sabe, o Ibovespa é um índice que mensura o desempenho médio das ações das empresas mais relevantes para o mercado de capitais do Brasil, sendo o principal índice de referência para as ações listadas na B3, a Bolsa de Valores brasileira.

Essa é uma categoria de ativos que está sujeita às oscilações do mercado de renda variável. Por isso, é importante que você tenha um perfil de investidor de moderado a arrojado. Afinal, existe uma maior exposição ao risco, do que se compararmos com títulos mais conservadores, como os de renda fixa.

O fundo BOVB11 é relativamente recente, lançado em junho de 2019. Naquele mês, esse ativo chegou a registrar uma rentabilidade de 0,929%. Além disso, em setembro de 2020, registrou um volume de mais de R$ 50 milhões em negociações de cotas.

Para que você compreenda melhor o fato de que esse ETF acompanha o desempenho das principais ações da B3, é importante primeiramente que você saiba que, hoje, a nossa Bolsa de Valores tem mais de 400 ações de empresas listadas.

Quando falamos em fundos de índices, os seus resultados serão proporcionais à quantidade de cotas que você detém. A recíproca também é verdadeira quando o assunto é a exposição ao risco.

Até o final de janeiro de 2021, o BOVB11 contava com apenas quatro investidores detendo, cada um, mais de 5% das suas cotas, sendo, por ordem de maior para menor concentração, a seguinte participação percentual no fundo:

•  38,02%;
•  17,32%;
•  9,41%;
•  7,55%.

O restante das cotas está dividido entre outros investidores.

ETF

Nós queremos ajudar você a entender todas as particularidades em torno do ativo BOVB11. No início deste post, falamos que ele é um investimento da categoria ETF, ou seja, um fundo de índices. Mas você sabe o que isso significa?

O fundo de índices, como é popularmente conhecido o Exchange Traded Fund (ETF), representa um conjunto de recursos destinados à composição de uma carteira de ações que busca retornos que correspondam, de forma geral, à performance de um índice de referência, que, não necessariamente, será o Ibovespa, podendo ser qualquer índice admitido pela CVM (Comissão de Valores Mobiliários).

Esse modelo de investimento não é uma exclusividade do mercado nacional, tanto que a sua sigla vem do inglês. Outra curiosidade é que, ao investir em ETF, você está investindo indiretamente nas ações que compõem a carteira teórica do fundo, visto que os recursos injetados nele, por meio da negociação das cotas, são utilizados para a compra das ações do índice de referência.

O intervalo de resgate e aplicação, ou seja, o prazo de liquidação de compra e venda, é de D+2 – o que significa que a conclusão dessa parte da operação leva dois dias úteis para acontecer –, e a sua taxa de administração costuma ser menor, se comparada com outras categorias de fundos de investimentos.

Como funciona o BOVB11?

O BOVB11 funciona da mesma forma que todos os outros ETF listados no mercado financeiro. Você adquire as cotas no ambiente de Bolsa de Valores e o gestor responsável pelo fundo faz a administração do investimento.

Para investir nesse e em outros ativos, é interessante contar com as ferramentas e vantagens como as que um banco feito para investidores – como o banco digital modalmais – tem a oferecer, como, por exemplo, a conta corrente protegida pelo FGC (Fundo Garantidor de Crédito).

Quais são as suas vantagens?

Na hora de escolher em quais ativos investir, um dos pontos que você deve ter bastante atenção é em relação às vantagens que esses investimentos podem trazer a você.

É importante avaliar isso, pois há bens que trazem mais rentabilidade do que outros, que apresentam mais liquidez ou um custo diferenciado na administração dos ativos. A seguir, conheça os principais benefícios de se investir no BOVB11.

Diversificação

O conceito de diversificação de ativos é muito abordado no contexto dos investimentos. O motivo disso é que a variedade de títulos e ativos em uma carteira permite que o investidor conquiste mais equilíbrio financeiro.

Quando se restringe a apenas um segmento de investimento, por exemplo, caso haja algum evento econômico relacionado diretamente a ele, a tendência é que ocorra uma perda financeira maior.

Mas, se você, trader, opta por diversificar a sua carteira, tanto com várias categorias de ações, como a compondo também com ativos de renda fixa, a tendência é que um possível impacto negativo venha a ser menor.

Por ser um fundo de índices, o BOVB11 traz essa diversificação de uma maneira mais simples. Afinal, a sua performance está atrelada as ações que compõem o índice. Não é preciso ter muito capital para diversificar a carteira de ações dessa forma.

Baixo custo

Dentre as vantagens de destaque do BOVB11, está o seu baixo custo de manutenção. Hoje, a taxa de administração, que é descontada diretamente no preço das cotas do fundo, está em 0,20% ao ano.

É fundamental atentar-se à taxa de administração dos investimentos. É comum investidores iniciantes selecionarem um ativo, considerando apenas a sua rentabilidade. Daí, quando recebem o retorno, surpreendem-se com os descontos em decorrência da manutenção dos investimentos.

No modalmais, por exemplo, temos a taxa de corretagem de ativos como ETFs e ações, mas não cobramos de você a de custódia.

Por isso, na hora de escolher o investimento, você deve fazer uma análise completa envolvida em todos os fluxos da operação. Somente assim, é possível decidir o investimento mais interessante para você.

Terceirização

Uma das principais vantagens de se optar por investir o seu capital em um fundo de índices como o BOVB11 é a terceirização da administração do ativo.

Quando falamos da diversificação da carteira, investidores tendem a buscar ações de várias empresas, de diferentes setores, para investir. Porém, para montar a carteira ideal, são demandados tempo e bastante conhecimento em finanças.

No BOVB11, você não precisa realizar essa gestão. A gestora que administra a carteira do fundo é a responsável por fazer isso. Nesse caso, ela acompanha a performance dos ativos que compõem o índice e faz as alterações na carteira, caso necessário.

Quais são as suas desvantagens?

Quando pensamos em ativos de renda variável, você deve ter em mente que esses estão expostos a uma maior variedade de riscos, como o risco de mercado. A seguir, conheça pontos que podem ser considerados desvantagens dessa categoria de ativos.

Inexistência de dividendos

Uma das características do BOVB11 é o não pagamento de dividendos. Quando você compra ações diretamente da empresa emissora, torna-se um acionista do negócio.

Como tal, você tem direito a receber os dividendos da empresa, que é a distribuição da rentabilidade conforme a política da governança corporativa e a quantidade de ações de que você dispõe.

Ao optar por um fundo de índices, você conquista a diversificação da sua carteira, porém não se torna um acionista das empresas do indicador que define a rentabilidade do BOVB11.

No entanto, é importante deixar claro que, quando o ETF recebe os dividendos das ações que compõem sua carteira, o valor serve como capital para a compra novas ações, ou seja, o reinvestimento, o que reflete diretamente no desempenho das cotas do fundo.

Tributação

Diferentemente da tributação que incide sobre a venda de ações, até mesmo as vendas inferiores a R$ 20 mil no mês são tributadas no caso dos ETFs de renda variável.

A tributação desses ativos acontece da mesma maneira dos fundos de ações. A alíquota cobrada é de 15% sobre o ganho de capital obtido com a operação.

Assim, ao realizar a venda de cotas de ETF, ocorre a retenção de Imposto de Renda direto na fonte, sob uma alíquota de 0,005%, sendo que o restante deve ser recolhido até o último dia útil do mês seguinte ao da operação por meio do Documento de Arrecadação de Receitas Federais (DARF).

Liquidez

A liquidez deve ser considerada na hora de investir. Isso porque você deve observar se o comportamento do mercado permite venda rápida da sua cota, caso seja necessário.

No geral, o BOVB11 apresenta uma liquidez menor, se comparado a ativos como ações, e também uma maior em relação a outros investimentos, como os de renda fixa.

Esse ETF é novo no mercado e ainda está se popularizando. Hoje, existe uma variação grande no valor de cotas negociadas no fundo desde a sua criação. Há dias em que as negociações ultrapassam somente o valor de R$ 6 milhões, mas há outros em que elas chegam a cerca de R$ 60 milhões.

Como investir em BOVB11?

As cotas do fundo de índices BOVB11 são listadas na nossa Bolsa de Valores, administrada pela B3. Elas podem ser negociadas por meio de qualquer corretora ou banco de investimentos.

Você deve avaliar a melhor opção de intermediador para realizar o seu investimento. No modalmais, você conta com taxas baixíssimas de corretagem e ainda tem à sua disposição os conhecimentos dos nossos assessores de investimentos que vão ajudar você a tomar decisões mais inteligentes para o seu patrimônio.

Basta você ter uma conta digital gratuita para começar a investir em ETF, como o BOVB11, e outros ativos de renda variável ou fixa.

Conclusão: vale a pena investir no BOVB11?

Investir em fundos de índices como o BOVB11 é uma boa opção para investidores que querem ampliar a carteira de investimentos, mesmo sem ter muito capital para isso, ou sem ter muito conhecimento de mercado financeiro.

No entanto, para que esse investimento seja uma boa opção é importante que você não invista nele um valor do qual precise de maneira imediata: para esse fim, opte por títulos de renda fixa que tenham boa liquidez.

Ao comprar cotas do BOVB11, foque na ampliação do seu patrimônio, diversificando sua carteira e a rentabilidade dos seus investimentos.

Amplie a sua carteira de investimentos agora! Abra a sua conta digital gratuita no modalmais e aproveite as nossas vantagens exclusivas.

Se você gostou deste artigo e quer continuar recebendo dicas sobre investimentos, assine a nossa newsletter. Dessa forma, você será informado sempre que publicarmos um novo conteúdo.

Siga o Blog modalmais no Telegram.